北清智库商学院24小时报名热线:135 52956343(微信)
当前位置:首页 > 北清私募 > 正文
私募基金的分类区别
手机:135 52956343   电话:010-5715 7131   在线咨询: 点击这里给我发消息

1、私募基金被分为私募证券、私募股权、创投基金、其他基金四大类别,以及分别与之对应的4类母基金,共计8类。

 

2、新三板基金(含投已挂牌和未挂牌企业)被划入创业投资基金

 

3、定增基金被划入股权投资基金

 

4、产品类型中删除债权基金等类型,原《私募基金登记备案系统-产品备案》中曾有专门介绍

 

(延伸思考:私募基金投资非标债权是否妥当呢?此次产品类型中未再提及,是否意味着监管方向的变化呢?——编者注)

 

5、投资其他私募基金、信托计划、券商资管、基金专户等资产管理计划,是FOF

 

6、并购基金、房地产基金、基础设施基金属于股权基金。

 

 

2016年9月8日,中基协发布《关于资产管理业务综合报送平台上线运行相关安排的说明》,“资产管理业务综合报送平台”(登录入口:https://ambers.amac.org.cn)正式上线运行。9月24号全国第二次基金从业资格统考更是针对基金分类的不同而分为三科专业考试科目,规划布局的细致更是让人看到国内私募基金行业发展的朝阳。

 

根据该系统发布的《有关私募投资基金“业务类型/基金类型”和“产品类型”的说明》:

 

一、私募投资基金的业务类型/基金类型

 

1、私募证券投资基金:主要投资于公开交易的股份有限公司股票、债券、期货、期权、基金份额以及中国证监会规定的其他证券及其衍生品种;

 

2、私募证券类FOF基金:主要投向证券类私募基金、信托计划、券商资管、基金专户等资产管理计划的私募基金;

 

3、私募股权投资基金:除创业投资基金以外主要投资于非公开交易的企业股权;

 

4、私募股权投资类FOF基金:主要投向私募基金、信托计划、券商资管、基金专户等资产管理计划的私募基金;

 

5、创业投资基金:主要向处于创业各阶段的未上市成长性企业进行股权投资的基金(新三板挂牌企业视为未上市企业);(对于市场所称“成长基金”,如果不涉及沪深交易所上市公司定向增发股票投资的,按照创业投资基金备案)如果涉及上市公司定向增发的,按照私募股权投资基金中的“上市公司定增基金”备案。

 

6、创业投资类FOF基金:主要投向创投类私募基金、信托计划、券商资管、基金专户等资产管理计划的私募基金;

 

7、其他私募投资基金:投资除证券及其衍生品和股权以外的其他领域的基金;

 

8、其他私募投资基金类FOF:主要投向其他类私募基金、信托计划、券商资管、基金专户等资产管理计划的私募基金。

 

特别强调:

 

1、对于主要投资新三板拟挂牌和已挂牌企业的“新三板基金”,建议按照创业投资基金备案;

 

2、主要投资于上市公司定向增发的“上市公司定增基金”,基金类型建议选择“股权投资基金”。

 

二、各类私募投资基金对应的产品类型

 

1、私募证券投资基金,对应的产品类型为:权益类基金、固收类基金、混合类基金、期货类及其他衍生品类基金、其他类基金

 

2、私募证券类FOF基金,对应的产品类型:不填

 

3、私募股权投资基金,对应的产品类型为:并购基金、房地产基金、基础设施基金、上市公司定增基金、其他类基金

 

4、私募股权投资类FOF基金,对应的产品类型:不填

 

5、创业投资基金,对应的产品类型:不填

 

6、创业投资类FOF基金,对应的产品类型:不填

 

7、其他私募投资基金,对应的产品类型为:红酒艺术品等商品基金、其他类基金

 

8、其他私募投资类FOF基金,对应的产品类型:不填

 

三、产品类型定义

 

1、权益类基金,是指根据合同约定的投资范围,投资于股票或股票型基金的资产比例高于80%(含)的私募证券基金。

 

2、固收类基金,是指根据合同约定的投资范围,投资于银行存款、标准化债券、债券型基金、股票质押式回购以及有预期收益率的银行理财产品、信托计划等金融产品的资产比例高于80%(含)的私募证券基金。

 

3、混合类基金,是指合同约定的投资范围包括股票、债券、货币市场工具但无明确的主要投资方向的私募证券投资基金。

 

4、期货及其他衍生品类基金、是指根据合同约定的投资范围,主要投资于期货、期权及其他金融衍生品、先进的私募证券投资基金。

 

5、并购基金,是指主要对处于重建期企业的存量股权展开收购的私募股权基金。

 

6、房地产基金,是指从事一级房地产项目开发的私募基金,包括采用夹层方式进行投资的房地产基金。

 

7、基础设施基金,是指投资于基础设施项目的私募基金,包括采用夹层方式进行投资的基础设施基金。

 

8、上市公司定增基金,是指主要投资于上市公司定向增发的私募股权投资基金。

 

9、艺术品等商品基金,是指以艺术品、红酒等商品为投资对象的私募投资基金。

相关文章
  • * 北清智库商学院pe导师班 私募基金“资金池业务” 的“魔”与“道”
  • * 北清私募2.0导师班 私募投资到底投些什么?
  • * 北清智库商学院官网 私募股权基金的操作流程—系列分享(收藏)
  • * 北清pe项目 私募基金回归行业本源 服务实体经济转型发展
  • * 北大私募班 私募基金的收益分配方式
  • 复制到顶打印